التحليل الأساسي للنفط ، توقعات 19 يناير 2017

تراجعت العقود الآجلة للنفط الخام عند الإقفال يوم الأربعاء حيث تفاعل المستثمرون مع إنتعاش الدولار الأمريكي و المخاوف بشأن إرتفاع الإنتاج الأمريكي أكثر من توقعات منظمة أوبك بارتفاع الطلب.

أقفلت  العقود الآجلة لخام غرب تكساس الوسيط الأمريكي لشهر مارس عند مستوي 52.18 دولار تراجعا بواقع 1.08 دولار أو 2.03%. بينما أقفل خام برنت العالمي عند مستوي 54.27 دولار تراجعت بواقع 1.20 دولار أو -2.16%.

وفقا لبيانات إدارة معلومات الطاقة الأمريكي ، يتجه إنتاج النفط الصخري الأمريكي لإنهاء التراجع الذي إستمر لمدة ثلاثة شهور في شهر فبراير. تتوقع إدارة معلومات الطاقة أن يرتفع الإنتاج في شهر فبراير بواقع 40.750 برميل يوميل ليصل إلي مستوي 4.748 مليون برميل يوميا. يتوقع أن يتراجع الإنتاج في شهر يناير بواقع 5.900 برميل يوميا.

من ناحية أخري ، توقعت منظمة أوبك أن ينخفض فائض النفط في 2017 بسبب الإمتثال لخطة خفض الإنتاج. مع ذلك ، أشارت أيضا إلي إنتعاش محتمل في الإنتاج الأمريكي بسبب إرتفاع الأسعار.

صعد الدولار الأمريكي مع عمليات جني الأرباح و البيع علي المكشوف بعد الإنخفاض الحاد في وقت سابق من الأسبوع. ساهم في دعم الدولار تقريرا أشهر إرتفاعا قويا في تضخم  المستهلك و تصريحات متشددة لجانيت يلين.

في أنباء أخري ، أعلن معهد البترول الأمريكي عن إرتفاع أكبر من التوقعات في إمدادات النفط الخام التجاري في تقريره الأسبوعي . أعلن المعهد عن إنخفاض بواقع 5.042 مليون برميل في المخزونات في مقابل التوقعات بالإنخفاض بواقع مليون برميل.

ساعد علي ذلك الإنخفاض الحاد في نقطة تسليم كوشينغ أوكلاهوما حيث إنخفضت الإمدادات ضعف التوقعات بالإنخفاض بواقع مليون برميل.

إرتفعت مخزونات البنزين بشكل مفاجيء بواقع 9.75 مليون برميل.

التوقعات

ستتاح الفرصة يوم الخميس للمستثمرين للتفاعل مع بيانات المخزونات الأسبوعية للوكالة الدولية للطاقة. يتوقع أن يظهر  التقرير الذي يغطي الأسبوع المنتهي في 13 يناير إرتفاعا بواقع 100 ألف برميل. إرتفعت المخزونات بواقع 4.100.000 برميل في الأسبوع المنتهي في 6 يناير.

إن التداول عبر مستوي 51.59 دولار سيشير إلي إستئناف الإتجاه الهبوطي مع إعتبار المنطقة من مستوي 51.43 دولار إلي 50.29 دولار المنطقة الهبوطية الرئيسية القادمة المستهدفة. نعتبر المنطقة من مستوي 52.63 دولار إلي 52.96 دولار الهدف الصعودي القصير المدي القادم.

نتوقع إرتفاع مضاد للإتجاه يوم الخميس بسبب ظروف التشبع من البيع و لكن ستتأثر السوق باتجاه الدولار الأمريكي و تقرير إدارة معلومات الطاقة.